第1题:
以下关于久期和凸性的说法错误的是()。
A.麦考利久期又称为存续期,是指债券的平均到期时间,从现值角度度量了债券现金流的加权平均年限,即债券投资者收回其全部本金和利息的平均时间
B.久期来计算债券价格的波动性是确定值
C.凸性是债券价格与到期收益率之间的关系用弯曲程度的表达方式
D.凸性导致债券收益率下降所引起的债券价格上升的幅度不等于收益率同比上升所引起的债券价格下降的幅度
第2题:
A、久期和凸性是衡量债券价格随信用利差变化特性的两个重要指标
B、债券的价格收益率曲线的曲率就是债券的凸性
C、凸性意味着债券的价格收益率曲线的斜率随着收益率而变化
D、对于债券收益的微小变化,久期可以给出利率敏感性测度
第3题:
金融机构在实践中通常会应用久期来控制持仓债券的利率风险,具体的措施是针对固定收益类产品设定( )指标进行控制。
A.久期+到期期限
B.久期×凸性
C.久期+获利期
.久期×额度
第4题:
第5题:
第6题:
第7题:
下列敏感度指标中,能够把利率变动对债券未来现金流影响的纳入考虑的指标是()
第8题:
()是债券价格与到期收益率之间的关系用弯曲程度的表达方式。
第9题:
金融机构在实践中通常会应用久期来控制持仓债权的利率风险,具体的措施是针对固定收益类产品设定()指标进行控制。
第10题:
下列属于凸性特点的是()。
第11题:
久期分析是衡量利率变动对经济价值影响的唯一方法
如采用标准久期分析法,不能反映基准风险
如采用标准久期分析法,不能很好地反映期权性风险
对于利率的大幅变动,久期分析的结果就不再准确
第12题:
因为有凸性,无隐含期权的债券在收益率下降时价格的上涨要大于在收益率上升时价格的下跌
可提前召回的债券(Callablebonds)凸性可能为负
用久期估算无隐含期权的债券价格变化,当收益率下降时价格被低估
用久期估算无隐含期权的债券价格变化,当收益率上升时价格被高估
第13题:
关于凸性的描述,正确的是( )。
A.凸性随久期的增加而降低
B.没有隐含期权的债券,凸性始终小于0
C.没有隐含期权的债券,凸性始终大于0
D.票面利率越大,凸性越小
第14题:
下列关于久期和凸性的说法中,错误的是( )。
A.麦考利久期是指债券的平均到期时间
B.利用久期来计算债券价格的波动性是精确值
C.凸性是债券价格与到期收益率之间的关系用弯曲程度的表达方式
D.凸性导致债券收益率下降所引起的债券价格上升的幅度不等于收益率同比上升所引起的债券价格下降的幅度
第15题:
第16题:
第17题:
第18题:
第19题:
关于凸性,下列说法正确的有()。
第20题:
下列不属于常见的风险敏感度指标的是()。
第21题:
以下关于利率风险测量方法的说法中,错误的是()
第22题:
价格收益率曲线越弯曲,凸度越小
麦考利久期又称为存续期,是指债券的平均到期时间,从现值角度度量了债券现金流的加权平均年限
凸性是债券价格与到期收益率之间的关系用弯曲程度的表达方式
凸性导致债券收益率下降所引起的债券价格上升的幅度不等于收益率同比上升所引起的债券价格下降的幅度
第23题:
价格收益率曲线表示的是债券价格与到期收益率之间的关系曲线,该曲线是凸向原点的
曲线上任意一点的斜率表示久期,收益率越低,斜率越小,即久期越小
价格一收益率曲线的曲率就是债券的凸性
不含期权的债券都有正的凸性
第24题:
只有在收益率变动较大时,利用久期来估计债券价格的波动性才适用
如果债券基金经理能够较好地确定持有期,那么就能够找到所有的久期等于持有期的债券,并选择凸性最高的那种债券
凸性是债券价格与到期收益率之间的关系用弯曲程度的表达方式
利用久期来估计债券价格的波动性实际是用价格收益率曲线的切线作为价格收益率曲线的近似