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简述有关股票发行条件概述
题目
简述有关股票发行条件概述
相似考题
参考答案和解析
正确答案:
法律上对股票发行条件的规定是证券市场准入制度的一部分，其目的是让有融资需求且规范经营的公司进入资本*市场，同时尽可能排除“坏”企业到市场圈钱，防止其损害投资人的利益。根据我国现行证券监管法规，股票发行的条件依公开发行与非公开发行、首次发行与再融资等不同方式而有所不同，因此本节的主要内容是：
1、首次公开发行股票的条件；
2、上市公司公开发行新股的条件；
3、对上市公司非公开发行股票的要求。
1、首次公开发行股票的条件；
2、上市公司公开发行新股的条件；
3、对上市公司非公开发行股票的要求。
更多“简述有关股票发行条件概述”相关问题
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第1题：
与不公开直接发行股票方式相比，公开间接发行股票方式（ ）。A、发行条件低
B、发行范围小
C、发行成本高
D、股票变现性差答案：C解析：公开间接发行方式的优点：发行范围广、发行对象多，易于足额募集资本；股票的变现性强，流通性好；股票的公开发行有助于提高发行公司的知名度和扩大其影响。缺点：手续繁杂，发行成本高。应该选择C选项。
【考点“普通股的首次发行”】 -
第2题：
可转换公司债券依据招募说明书的约定条件和有关规定，在发行人的普通股票上市后，可随时转换成发行人的股票：()答案：错解析：可转换公司债券依据招募说明书的约定条件和有关规定，在可转债发行6个月之后，才能转换成发行人的股票。 -
第3题：
简述新设立股份有限公司申请公开发行股票应符合的条件。
正确答案: （1）为了使社会资金得到合理高效运用，发行股票的公司的生产经营应符合国家产业政策。
（2）为了保护社会公众投资者的利益，公司发行的普通股应限于一种，且同股同利。
（3）为了加强发起人设立、经营新公司的责任感，保护中小投资者的利益，发起人认购的股本不少于公司拟发行的股本总额的35%，并且在公司拟发行的股本总额中，发起人认购的部分不少于人民币3000万元，但是国家另有规定的除外。
（4）为了保障公司股票的流通性，吸收公众广泛参与并有效地利用社会闲散资金，同时加强对公司经营管理行为的严格监督，发起人向社会公众发行的部分不少于拟发行的股本总额的25%，其中公司职工认购的股本数额不得超过拟向社会公众发行的股本总额的10%；公司拟发行的股本总额超过人民币4亿元的，证监会按照规定可以酌情降低向社会公众发行的部分的比例，但是最低不少于公司拟发行的股本总额的10%。
（5）对经营和财务状况的要求，发起人在近3年内没有重大违法行为，且近3年连续盈利。 -
第4题：
下列有关股票与债券的区别，认识正确的是（）
- A、股票买卖有时间限制，债券可以随时还本付息
- B、股票具有风险性，债券则没有风险性
- C、发行股票是为了筹措资金，发行债券是为了平衡财政收支
- D、股票以取得股息和红利为补偿条件，债券以定期收取利息为条件
正确答案:D -
第5题：
简述股票发行的认购方式
正确答案:1、股票发行认购方式的监管；
2、网下配售方式；
3、上网定价发行方式 -
第6题：
简述股票发行审核程序概述
正确答案: 股票发行审核是证券
市场准入监管的重要环节。我国2000年以前采用审批制和额度管理，发行审核程序复杂繁琐。2000年以后实行核准制，并逐步发挥市场机制的作用，引入证券发行与上市保荐制度，因此发行审核程序也趋于公开、透明，更有效率。因此本节的主要内容就是介绍股票发行的核准制和保荐制度，具体包括：
1、公司股东大会审核批准发行事项；
2、介绍股票发行的保荐制度；
3、介绍股票发行的核准制度，即股票发行申请文件的核准；
4、股票发行审核决定的法律效果；
5、未经核准发行股票的法律责任。 -
第7题：
股票发行应具备的一般条件是（）
- A、股份公司章程
- B、发行股票申请书
- C、发行股票说明书
- D、股票承销合同
正确答案:A,B,C,D -
第8题：
简述股票发行程序。
正确答案: （1）订立企业章程；
（2）报请银行审批；
（3）银行代理发行。 -
第9题：
简述股票发行的动机是什么？
正确答案:（1）筹集资本（2）扩大影响（3）分散风险（4）将资本公积金转化为资本金（5）兼并与反兼并（6）股票分割 -
第10题：
问答题简述股票发行认购与承销概述正确答案： 股票发行申请经证券监管机关批准后，发行人委托承销商在证券一级市场中，向机构投资人询价，确定市场可接受的发行价格后，再采取网下配售、网上公开发行等方式向公众投资人发行股票，并将筹集到的资金交付发行人。股票发行与承销是一项市场化的专业活动，法律规制主要体现为公开、公平、公正、高效、经济的原则性要求。《证券法》第二章“证券发行”以及中国证监会2006年9月发布的《证券发行与承销管理办法》是我国目前在这个领域中最主要的法律依据。解析： 暂无解析 -
第11题：
问答题简述有关股票发行条件概述正确答案： 法律上对股票发行条件的规定是证券市场准入制度的一部分，其目的是让有融资需求且规范经营的公司进入资本*市场，同时尽可能排除“坏”企业到市场圈钱，防止其损害投资人的利益。根据我国现行证券监管法规，股票发行的条件依公开发行与非公开发行、首次发行与再融资等不同方式而有所不同，因此本节的主要内容是：
1、首次公开发行股票的条件；
2、上市公司公开发行新股的条件；
3、对上市公司非公开发行股票的要求。解析： 暂无解析 -
第12题：
问答题比较公司法有关公司债发行条件与股票发行条件。正确答案： 公开发行公司债券，应当符合下列条件：
（一）股份有限公司的净资产不低于人民币三千万元，有限责任公司的净资产不低于人民币六千万元；
（二）累计债券余额不超过公司净资产的百分之四十；
（三）最近三年平均可分配利润足以支付公司债券一年的利息；
（四）筹集的资金投向符合国家产业政策；
（五）债券的利率不超过国务院限定的利率水平；
（六）国务院规定的其他条件。公开发行公司债券筹集的资金，必须用于核准的用途，不得用于弥补亏损和非生产性支出。上市公司发行可转换为股票的公司债券，除应当符合第一款规定的条件外，还应当符合本法关于公开发行股票的条件，并报国务院证券监督管理机构核准。”同时，该法第18条还规定，“有下列情形之一的，不得再次公开发行公司债券：
（一）前一次公开发行的公司债券尚未募足；
（二）对已公开发行的公司债券或者其他债务有违约或者延迟支付本息的事实，仍处于继续状态；
（三）违反本法规定，改变公开发行公司债券所募资金的用途。”
新设立股份有限公司申请公开发行股票，应当符合下列条件：
（一）公司的生产经营符合国家产业政策；
（二）公司发行的普通股只限一种，同股同权；
（三）发起人认购的股本数额不少于公司拟发行的股本总额的百分之三十五；
（四）在公司拟发行的股本总额中，发起人认购的部分不少于人民币三千万元，但是国家另有规定的除外；
（五）向社会公众发行的部分不少于公司拟发行的股本总额
的百分之二十五，其中公司职工认购的股本数额不得超过拟向社会公众发行的股本总额的百分之十；公司拟发行的股本总额超过人民币四亿元的，证监会按照规定可酌情降低向社会公众发行的部分的比例，但是，最低不少于公司拟发行的股本总额的百分之十五；
（六）发行人在近三年内没有重大违法行为；
（七）证券委规定的其他条件。
原有企业改组设立股份有限公司申请公司发行股票，除了符合新设立股份有限公司申请公开发行股票的条件外，还要符合下列条件：
（一）发行前一年末，净资产在总资产中所占比例不低于百分之三十，无形资产在净资产中所占比重不高于百分之二十，但是证券委另有规定的除外；
（二）近三年连续盈利。
关于增资发行的条件。股份有限公司增资申请公开发行股票，除了要满足前面所列的条件外，还要满足下列条件：
（一）前一次公开发行股票所得资金的使用与其招股说明书所述的用途相符，并且资金使用效益良好；
（二）距前一次公开发行股票的时间不少于12个月；
（三）从前一次公开发行股票到本次申请期间没有重大违法行为；
（四）证券委规定的其它条件。
定向募集公司公开发行股票的条件。定向募集股份有限公司申请公开发行股票除了要符合新设立和改组设立股份有限公司公开发行股票的条件外，还应符合下列条件：
（一）定向募集所得资金的使用同招股说明书所述内容相符，并资金使用效益好；
（二）距最近一次定向募集股份的时间不少于12个月；
（三）从最后一次定向募集到本次公开发行期间没有重大违法行为；
（四）内部职工股权证按照规定发放，并且已交国家指定的证券机构集中托管；
（五）证券委规定的其他条件。解析： 暂无解析 -
第13题：
发审委的职责有（）。A:审核股票发行申请是否符合相关条件
B:依法对股票发行申请提出审核意见
C:依法作出核准或不予核准股票发行的决定
D:审核中国证监会有关职能部门出具的初审报告答案：A,B,D解析：发审委的职责是根据有关法律、行政法规和中国证监会的规定，审核股票发行申请是否符合相关条件；审核保荐机构、会计师事务所、律师事务所、资产评估机构等证券服务机构及相关人员为股票发行所出具的有关材料及意见书；审核中国证监会有关职能部门出具的初审报告；依法对股票发行申请提出审核意见。 -
第14题：
《证券法》中有关证券发行的主要内容包括( )。
Ⅰ．公开发行证券的条件和程序
Ⅱ．公开发行股票的条件
Ⅲ．证券发行的信息披露
Ⅳ．证券承销的期限A、Ⅰ.Ⅳ.
B、Ⅱ.Ⅲ..
C、Ⅱ.Ⅲ..
D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ答案：D解析：《证券法》中有关证券发行的主要内容：①公开发行证券的条件和程序、公开发行证券的保荐制度及保荐人操守；②公开发行股票、公开发行新股和公开发行公司债券的条件以及报送募股申请及文件资料、募集资金的使用；③报送申请核准发行证券的文件格式、报送方式及预先披露规定股票发行审核的制度及规定；④证券发行的信息披露、向不特定对象公开发行证券的承销方式；⑤证券公司承销证券约定的内容；⑥证券承销的期限、发行价格的协商确定等。 -
第15题：
简述有关股票发行条件概述
正确答案:法律上对股票发行条件的规定是证券市场准入制度的一部分，其目的是让有融资需求且规范经营的公司进入资本*市场，同时尽可能排除“坏”企业到市场圈钱，防止其损害投资人的利益。根据我国现行证券监管法规，股票发行的条件依公开发行与非公开发行、首次发行与再融资等不同方式而有所不同，因此本节的主要内容是：
1、首次公开发行股票的条件；
2、上市公司公开发行新股的条件；
3、对上市公司非公开发行股票的要求。 -
第16题：
简述股票初次发行条件和方式。
正确答案: 初次发行的条件：所谓初次发行，指以募集方式设立股份有限公司时公开募集股份或已设立公司首次公开发行股票，应当向中国证监会递交募股申请，经批准后方可发行。发行人申请公开发行股票时，应当符合下列条件：
①生产经营符合国家产业政策。
②其发行的普通股限于一种，同股同权同价。
③发起人认购的股本数额不少于公司拟发行的股本总额的35％。
④发行前1年末，净资产在总资产中所占比例不低于30％，无形资产（不含土地使用权）在净资产中所占的比例不得高于20％。
⑤公司股本总额不少于人民币5000万元。
⑥向社会公众发行的部分不少于公司拟发行股本总额的25％。拟发行股本超过4亿元的，可酌情降低向社会公众发行的比例，但最低不得少于公司拟发行股本总额的15％。
⑦发起人在近3年内财务会计文件无虚假记载，没有重大违法行为。
⑧符合国务院批准的国务院证券监督管理机构规定的其他条件。
股票发行的方式有：
①按募集对象划分，可分为公募发行与私募发行。公募发行是指股份有限公司面向市场公开向社会公众发行股票。公募发行的筹资潜力大，有利于股东队伍的扩大和产权的分散化，有利于克服垄断和提高股票的适销性，但通常需要承销商的协助，发行费用较高。私募发行是指股份有限公司向少数特定的投资者发售股票的方式。
②按销售主体不同，可分为直接发行和间接发行。直接发行也叫自销，是指股份有限公司自己组织股票推销的一种发行方式。自销股份有限公司自己承担发行股票的责任和风险，而股票发行的代办者及股票的经销商只收取一定的手续费，而不承担股票发行的风险。私募发行通常采用直接发行方式。间接发行也叫承销，是指股份有限公司委托金融中介机构作为承销商，面向社会投资者公开出售股票，而股份有限公司不负担风险。根据股票承销商在承销过程中承担的责任和风险的不同，承销又可分为代销和包销两种形式。
③按发行价格的不同，可分为平价发行、折价发行与溢价发行。平价发行，是指按股票的票面金额发行股票。折价发行，是指以低于股票票面金额的价格发行股票。我国《公司法》明确规定，股票发行时，不能采取折价发行的方式。溢价发行，指用高于股票票面金额的价格发行股票。《公司法》规定，以超过票面金额为股票发行价格的，须经国务院股票管理部门批准。 -
第17题：
简述首次公开发行股票的条件
正确答案:依照我国《证券法》第12条，设立股份有限公司公开发行股票，应当符合①我国《公司法》规定的条件和②中国证监会规定的其他条件。
1、《公司法》规定的条件
①对发起人、资本、章程以及设立程序等方面的基本要求：《公司法》对于股份有限公司的发起人、资本、章程以及设立程序等都提出了一些基本要求；
②对募集设立公司的发起人的要求：《公司法》第79条规定：设立股份有限公司，应当有2人以上200人以下为发起人，其中须有半数以上的发起人在中国境内有住所；
③对募集设立公司的发起人在认购股份方面的要求：《公司法》第85条规定：以募集设立方式设立股份有限公司的，发起人认购的股份不得少于公司股份总数的35%，但是法律、行政法规另有规定的，从其规定；
2、中国证监会规定的条件：中国证监会对于首次公开发行股票规定的条件，集中体现在2006年发布的《首次公开发行股票并上市管理办法》（简称《IPO管理办法》）中，包括主体资格、独立性、规范运行、财务与会计、募集资金运用等五个方面。该办法共六章70条，对首次公开发行的条件、发行程序、信息披露、监管与处罚等都作出了非常详细的规定。
①主体资格：发行人应当是依法设立且合法存续的股份有限公司，持续经营时间应当在3年以上。为防止发行人通过合并、资产置换等方式规避“三年”考察期，《IPO管理办法》要求发行人最近3年内主营业务和董事、高级管理人员没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更；
经国务院批准，有限责任公司在依法变更为股份有限公司时采取募集设立方式的，在衡量其IPO的主体条件时，持续经营时间自有限责任公司成立之日起计算；
②独立性：发行人应当具有完整的资产、业务体系以及直接面向市场独立经营的能力，与控制股东之间在人员、机构、财务、业务等方面保持独立性；
③规范运行：发行人已经依法建立健全股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度，相关机构与人员能够依法履行职责，最近36个月内没有受到行政处罚或涉嫌犯罪；
④财务与会计：发起人有健全的财务会计制度和内部控制程序，资产质量良好，资产负债结构合理，具有持续盈利能力。《IPO管理办法》提出了一些具体的考核指标，如发行前股票总额不少于人民币3000万元；无形资产（扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后）占净资产的比重不高于20%；最近3年连续盈利，且累计净利润、现金流量或营业收入达到了证监会规定的数量标准；
⑤募集资金运用：股份公司首次公开发行股票所募集到的资金，原则上应当用于主营业务。除金融类企业外，募集资金不得用于购买、持有交易性金融资产和可供出售的金融资产，也不得用于对外贷款、委托理财等财务性投资，不得直接或者间接投资于以买卖有价证券为主要业务的公司。募集资金投资项目应当符合国家产业政策、投资管理、环境保护、土地管理以及其他法律、法规和规章的规定。 -
第18题：
简述股票发行认购与承销概述
正确答案:股票发行申请经证券监管机关批准后，发行人委托承销商在证券一级市场中，向机构投资人询价，确定市场可接受的发行价格后，再采取网下配售、网上公开发行等方式向公众投资人发行股票，并将筹集到的资金交付发行人。股票发行与承销是一项市场化的专业活动，法律规制主要体现为公开、公平、公正、高效、经济的原则性要求。《证券法》第二章“证券发行”以及中国证监会2006年9月发布的《证券发行与承销管理办法》是我国目前在这个领域中最主要的法律依据。 -
第19题：
简述设立股份有限公司发行股票的条件。
正确答案:设立股份有限公司申请首次公开发行股票，应当符合以下条件：
（1）公司具备股票发行主体资格；
（2）公司所筹集资金用途符合国家产业政策；
（3）公司发行的所有股份均为普通股，同股同权、同股同利；
（4）以募集设立方式设立公司的，发起人认购的股本数额不少于公司拟发行股本总额的35%；
（5）在公司拟发行的股本总额中，发起人认购的部分不少于人民币3000万元，国家另有规定的除外；
（6）向社会公众发行的部分不少于公司拟发行的股本总额的25%，其中公司职工认购的股本总额不得超过拟向社会公众发行的股本总额的10%。公司拟发行的股本总额超过人民币4亿元的，向社会公众发行部分的比例最低不少于公司拟发行股本总额的15%；
（7）发起人在最近3年内没有重大违法行为；
（8）国务院或国务院证券监督管理机构规定的其他条件。 -
第20题：
比较公司法有关公司债发行条件与股票发行条件。
正确答案: 公开发行公司债券，应当符合下列条件：
（一）股份有限公司的净资产不低于人民币三千万元，有限责任公司的净资产不低于人民币六千万元；
（二）累计债券余额不超过公司净资产的百分之四十；
（三）最近三年平均可分配利润足以支付公司债券一年的利息；
（四）筹集的资金投向符合国家产业政策；
（五）债券的利率不超过国务院限定的利率水平；
（六）国务院规定的其他条件。公开发行公司债券筹集的资金，必须用于核准的用途，不得用于弥补亏损和非生产性支出。上市公司发行可转换为股票的公司债券，除应当符合第一款规定的条件外，还应当符合本法关于公开发行股票的条件，并报国务院证券监督管理机构核准。”同时，该法第18条还规定，“有下列情形之一的，不得再次公开发行公司债券：
（一）前一次公开发行的公司债券尚未募足；
（二）对已公开发行的公司债券或者其他债务有违约或者延迟支付本息的事实，仍处于继续状态；
（三）违反本法规定，改变公开发行公司债券所募资金的用途。”
新设立股份有限公司申请公开发行股票，应当符合下列条件：
（一）公司的生产经营符合国家产业政策；
（二）公司发行的普通股只限一种，同股同权；
（三）发起人认购的股本数额不少于公司拟发行的股本总额的百分之三十五；
（四）在公司拟发行的股本总额中，发起人认购的部分不少于人民币三千万元，但是国家另有规定的除外；
（五）向社会公众发行的部分不少于公司拟发行的股本总额
的百分之二十五，其中公司职工认购的股本数额不得超过拟向社会公众发行的股本总额的百分之十；公司拟发行的股本总额超过人民币四亿元的，证监会按照规定可酌情降低向社会公众发行的部分的比例，但是，最低不少于公司拟发行的股本总额的百分之十五；
（六）发行人在近三年内没有重大违法行为；
（七）证券委规定的其他条件。
原有企业改组设立股份有限公司申请公司发行股票，除了符合新设立股份有限公司申请公开发行股票的条件外，还要符合下列条件：
（一）发行前一年末，净资产在总资产中所占比例不低于百分之三十，无形资产在净资产中所占比重不高于百分之二十，但是证券委另有规定的除外；
（二）近三年连续盈利。
关于增资发行的条件。股份有限公司增资申请公开发行股票，除了要满足前面所列的条件外，还要满足下列条件：
（一）前一次公开发行股票所得资金的使用与其招股说明书所述的用途相符，并且资金使用效益良好；
（二）距前一次公开发行股票的时间不少于12个月；
（三）从前一次公开发行股票到本次申请期间没有重大违法行为；
（四）证券委规定的其它条件。
定向募集公司公开发行股票的条件。定向募集股份有限公司申请公开发行股票除了要符合新设立和改组设立股份有限公司公开发行股票的条件外，还应符合下列条件：
（一）定向募集所得资金的使用同招股说明书所述内容相符，并资金使用效益好；
（二）距最近一次定向募集股份的时间不少于12个月；
（三）从最后一次定向募集到本次公开发行期间没有重大违法行为；
（四）内部职工股权证按照规定发放，并且已交国家指定的证券机构集中托管；
（五）证券委规定的其他条件。 -
第21题：
问答题简述股票发行审核程序概述正确答案： 股票发行审核是证券
市场准入监管的重要环节。我国2000年以前采用审批制和额度管理，发行审核程序复杂繁琐。2000年以后实行核准制，并逐步发挥市场机制的作用，引入证券发行与上市保荐制度，因此发行审核程序也趋于公开、透明，更有效率。因此本节的主要内容就是介绍股票发行的核准制和保荐制度，具体包括：
1、公司股东大会审核批准发行事项；
2、介绍股票发行的保荐制度；
3、介绍股票发行的核准制度，即股票发行申请文件的核准；
4、股票发行审核决定的法律效果；
5、未经核准发行股票的法律责任。解析： 暂无解析 -
第22题：
问答题简述设立股份有限公司发行股票的条件。正确答案： 设立股份有限公司申请首次公开发行股票，应当符合以下条件：
（1）公司具备股票发行主体资格；
（2）公司所筹集资金用途符合国家产业政策；
（3）公司发行的所有股份均为普通股，同股同权、同股同利；
（4）以募集设立方式设立公司的，发起人认购的股本数额不少于公司拟发行股本总额的35%；
（5）在公司拟发行的股本总额中，发起人认购的部分不少于人民币3000万元，国家另有规定的除外；
（6）向社会公众发行的部分不少于公司拟发行的股本总额的25%，其中公司职工认购的股本总额不得超过拟向社会公众发行的股本总额的10%。公司拟发行的股本总额超过人民币4亿元的，向社会公众发行部分的比例最低不少于公司拟发行股本总额的15%；
（7）发起人在最近3年内没有重大违法行为；
（8）国务院或国务院证券监督管理机构规定的其他条件。解析： 暂无解析 -
第23题：
单选题与不公开直接发行股票方式相比，公开间接发行股票方式（）。A发行条件低
B发行范围小
C发行成本高
D股票变现性差
正确答案： C解析： 公开间接发行方式的优点：发行范围广、发行对象多，易于足额募集资本；股票的变现性强，流通性好；股票的公开发行有助于提高发行公司的知名度和扩大其影响。缺点：手续繁杂，发行成本高。应该选择C选项。 -
第24题：
问答题简述新设立股份有限公司申请公开发行股票应符合的条件。正确答案： （1）为了使社会资金得到合理高效运用，发行股票的公司的生产经营应符合国家产业政策。
（2）为了保护社会公众投资者的利益，公司发行的普通股应限于一种，且同股同利。
（3）为了加强发起人设立、经营新公司的责任感，保护中小投资者的利益，发起人认购的股本不少于公司拟发行的股本总额的35%，并且在公司拟发行的股本总额中，发起人认购的部分不少于人民币3000万元，但是国家另有规定的除外。
（4）为了保障公司股票的流通性，吸收公众广泛参与并有效地利用社会闲散资金，同时加强对公司经营管理行为的严格监督，发起人向社会公众发行的部分不少于拟发行的股本总额的25%，其中公司职工认购的股本数额不得超过拟向社会公众发行的股本总额的10%；公司拟发行的股本总额超过人民币4亿元的，证监会按照规定可以酌情降低向社会公众发行的部分的比例，但是最低不少于公司拟发行的股本总额的10%。
（5）对经营和财务状况的要求，发起人在近3年内没有重大违法行为，且近3年连续盈利。解析： 暂无解析